[주식] [비에이치 종목분석] 애플 관련주 낙폭과대는 기회!!

 

 

※본 포스팅은 위 영상을 타이핑하였습니다.

 

 

반갑습니다. 절제주식투자연구소 전문가 절제의신 입니다.

 

어제 나스닥이 1.7% 상승 나왔습니다. 그리고 반도체·하드웨어 기업들이 상승을 주도했고요. 그 중에서 오랜만에 마이크론이 5% 올라가면서 대장 역할을 했습니다. 그럼에도 불구하고 우리 코스피는 강보합이구요. 미국시장 상승 전혀 따라가지 못하는 상황입니다. 그랬던 이유가 어제 미국시장 장 끝나고 어플라이드 머티리얼스 실적 발표를 했는데요. 실적은 잘 나왔습니다. 컨센서스 대비 상회해서 나왔구요. 근데 향후 가이던스 조정을 하다 보니까 시간외로 7% 정도 빠졌구요. 향후 가이던스 하향 조정을 한 이유는 "단기 수주 불확실성 때문"이라고 언급을 했구요. "그런데 여전히 반도체 업황은 개선세를 띠고 있다. 과거와 다른 흐름을 보여주고 있다."라고 언급했습니다.

 

 

그 다음에 문제가 발생한 건 엔비디아. 엔비디아도 미국시장 장 끝나고 실적 발표했는데, 컨센서스 대비 하회해서 실적이 나왔구요. 그리고 다음 분기는 가이던스 대폭 하향 조정을 해버렸습니다. 엔비디아같은 경우, 실적은 잘 나오고 있는데 성장률을 맞추는 게 쉽지 않아 보입니다. 작년에 가상화폐 난리 났잖아요. 가상화폐 체불 수요들이 많았었는데, 그때 발생한 지표 매출이 많단 말이예요. 작년에 너무 잘 나왔기 때문에 올해 맞추는 게 쉽지가 않은 거죠. 그럼에도 불구하고 성장은 지속적으로 하고 잇습니다. 독점이다 보니까요. 근데 향후 가이던스를 하향 조정하다 보니까 실망 매물이 많이 나오면서 18% 하락했다가 16%까지 줄여서 마감한 것 같습니다.

 

 

엔비디아는 게임 매출과 데이터센터 매출이 중요한데, 특히 게임 매출이 부진하구요. 이번에 "가상화폐 매출이 많이 부진하다."라고 이야기 했습니다. 그리고 데이터센터 쪽은 전년 동기 대비 50% 넘게 증가했는데, 지난 분기 때는 80% 증가했거든요. 이것도 시장에서는 안 좋게 해석하고 있는 것 같습니다. 그런데 제가 유튜브를 통해서 누차 이야기했지만, IT·하드웨어 기업 중에 가장 밸류 높은 게 엔비디아라고 말씀드렸죠. 그러니까 엔비디아가 뭐 때문에 안 좋아서 하락하고, 향후 전망이 안 좋아서 하락하고 그런건 분명히 있는데요. 하락의 폭은 밸류 부담이 있기 때문에 많이 빠지는 겁니다.

 

 

그러니까 A라는 악재가 나왔으면 1% 빠질 수도 있는 거고, 10% 빠질 수도 있는 거잖아요. 악재의 무게에 따라서 달라질 수도 있는 거지만 주가 위치에 따라서, 그리고 그 회사가 받고 있는 프리미엄·밸류에이션에 따라서 달라지는 거거든요. 그런데 엔비디아는 워낙에 높은 밸류에이션을 받고 있기 때문에 지금 이런 대가를 치르고 있는 거구요. 그리고 앞전부터 무역전쟁 이슈가 많았는데, "그때 빠지지 않았기 때문에 지금 뒤늦게 빠지고 있는 거다."라고 보시면 될 것 같아요. 엔비디아가 18% 빠지니까 메가톤급 악재가 나온 줄 알고, 걱정하는 분들도 있을 텐데요. 그런게 아니라 그만큼 프리미엄을 많이 받고 있었다고 보면 될 것 같습니다.

 

 

그래서 최근 미국시장의 특징은 고밸류에이션 종목들이 많이 빠진다는 겁니다. 팡주식 중에서는 아마존이 제일 많이 빠지거든요. 아마존의 밸류에이션이 제일 높기 때문에. 마이크론소프트, 페이스북, 애플은 돈 잘 벌잖아요. 이 셋은 잘 안 빠져요. 근데 아마존, 넷플릭스같은 애들은 많이 빠진단 말이예요. 그리고 최근 반도체 장비 회사들, 마이크론같은 회사는 잘 안 빠집니다. 저점 대비 많이 올라왔어요. 근데 엔비디아는 저점 대비 안 올라와요. 오히려 더 빠져요. 지금 시간 외로 18% 빠지니까 이제 또 저가 깨고 내려가는 거죠. 이렇게 좋고 나빠서라기 보다 미중 무역분쟁 다 안 좋은 거고, 비용 증가, 향후 가이던스 하향 조정. 다 똑같은 이야기예요. 마이크론 하향 조정 안 했습니까? 근데도 안 빠진단 말이예요. 엔비디아는 같은 하향 조정을 하더라도 많이 빠진단 말이예요. 그 정도로 주가 밸류에이션 높았기 때문에 그런 거예요. 

 

 

그리고 어제의 미국시장 특징을 보면, 저밸류에이션 받고 있는 기업들이 많이 올랐고, 거기에 애플 관련주들의 반등이 나왔습니다. 애플 관련해서 최근에 악재들이 되게 많죠. 판매량 둔화, 생산라인 감축 등 계속 이야기 나오고 있고, 어제도 루멘텀홀딩스가 향후 가이던스 하향 조정하면서 30% 급락하지 않았습니까? 그게 미국시장 충격 줬고, 우리나라 애플 관련주들 특히나 많이 빠지고 했었는데, 어제도 AMS가 향후 가이던스 하향 조정했거든요. 그럼에도 불구하고 애플 관련주들이 2.5% 상승 나왔구요. 브로드컴이나 스카이웍스. 똑같은 이야기가 한 번 나왔는데, 많이 빠지다보니까 이제 내성이 생긴거죠. 그래서 우리나라도 이제 애플 관련주들 관심가지고 봐도 되지 않을까. 그리고 어제 모던스탠리가 애플의 최근 주가 하락을 두고 "과한 것 같다."고 이야기했거든요. 시장에서 예민하게 반응하는 것 같다. 왜냐하면 최근 미국 투자심리도 안 좋다 보니까 악재성 재료가 하나만 나오더라도 예민하게 반응하는데 국내 애플 관련주들은 작년 아이폰X 때 부터 내내 시달려가지고, 밸류에이션 부담이 대부분 없습니다. 낮은 밸류에이션까지 이미 많이 내려왔거든요. 미국 애플 부품사랑 비교했을 때 밸류에이션 부담이 없는 거, 그리고 어제 똑같은 악재가 나왔는데 애플 관련주들이 반등 나왔던 거. 그 만큼 시장에서 판매량 감소, 출하량 둔화 등 이런 악재는 내성이 생겼다는 걸 확인할 수 있었구요. 애플 관련주 중 최근에 많이 빠진 비에이치를 관심있게 보셔도 되지 않을까 보여집니다.

 

 

이전에 블로그에 글을 썼죠. 11월 7일에 회원님들이랑 같이 15,000원에 사가지고, 이게 11월 9일에 18,000원 가까이에 매도했거든요. 단기적으로 20% 올라간 거죠. 그 때 "폴더블 관련해서 단기 테마가 형성된 것 같다. 그로 인해 올라간 건 다 반납해야 한다."라고 이야기했었죠. 비에이치가 폴더블 때문에 올라갔기 때문에 이로 인해서 올라간 종목은 매도해야 한다고. 그래서 매도한 겁니다. 그해서 저희랑 같이 하시면 이제 관심있게 보셔도 된다는 거죠. 왜냐면 저희가 팔고 지금 많이 빠졌거든요.

 

 

그리고 어제 국제 유가를 말하면서 천연가스 인버스도 어제 저희가 매수 했거든요. 급등했으니까 오버슈팅이죠. 33% 빠졌습니다. 인버스가요. 그래서 천연가스 인버스는 종가 추천주였구요. 오늘 아침에 매도. 그냥 하루만에 30% 올랐기 때문에. 유튜브에는 추천을 못 드리죠. 이런 것들을 저희랑 같이 하면 할 수 있다는 거예요. 그리고 중국 관련주로 가장 좋게 보는 건 JYP로 영상 올려 드렸어요. 얼마나 많이 올랐습니까. 이 앞전에 컴투스 올려드렸죠. 저희 컴투스 매수했습니다. 지금 수익 중이라는 거죠. 이런 것들 같이 매매하면 돈 많이 버실거구요. 지금도 사야할 종목들이 너무나 많습니다! 늦지 않았습니다.

 

 

이렇게 생각하면 될 것 같아요. 어느 정도의 비용을 지불하고, 저의 머리를 빌리는 거구요. 저희 경험을 사는 거죠. 우리 회인원들 보다 제가 더 많이 보거든요. 이게 직업이기 때문에. 회원님들은 다른 직업이 있잖아요. 그러니까 아무래도 제가 더 많이 알게 되는 거구요. 그리고 많이 보다보면 기회도 잡을 수 있고, 경험도 오래 됐고, 이쪽에서 오래 일했기 때문에 여러 노하우가 있는 거구요. 그래서 능력을 빌리는 거죠. 주식투자를 하다 보면 돈 잃는 게 많거든요. 지금 같은 시기에 돈 많이 벌 수 있으니까 오시면 도움이 분명히 많이 되지 않을까 생각 됩니다. 전화 많이 남겨주세요! 유튜브 구독버튼이나 좋아요도 많이 눌러 주세요. 피드백이 와야 저도 즐겁게 일할 수 있지 않겠습니까. 많이 응원해 주세요! 감사합니다.